Innholdsfortegnelse
- Bankkontoer og FDIC
- Meglerkontoer og SIPC
- Advarsler til SIPC Insurance
- Likheter mellom bank- og meglerkontoer
- Forskjeller mellom bank- og meglerkontoer
- Hva det betyr for deg
- Bunnlinjen
I tider med økonomisk uro er det avgjørende å vite hvilke finansielle produkter / instrumenter du har og om de vil være beskyttet mot banksvikt. I løpet av det siste tiåret har produktene og tjenestene som tilbys av banker og meglerfirma blitt mer like, men det er viktige forskjeller i forskrifts- og forsikringsbeskyttelsen som tilbys for forskjellige produkter. Denne artikkelen vil forklare likhetene og forskjellene mellom de to organene som gir denne beskyttelsen: Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) og Securities Investor Protection Corporation (SIPC). Vil en av disse instansene gå inn og betale tilbake tapene dine hvis banken din mislykkes? Les videre for å finne ut av det.
Bankkontoer og FDIC
For å få en forståelse av hva som er beskyttet av FDIC, la oss tenke et øyeblikk på den primære funksjonelle forskjellen mellom banker og meglere. Bankenes funksjon er å ta innskudd og bruke disse innskuddene til å gjøre lån. Gjennom reservemekanismen til Federal Reserve kan bankene faktisk låne langt mer enn innskuddene de tar inn (også kjent som multiplikatoreffekten). Innskudd holdes i form av kontanter. Selvfølgelig kan man også kjøpe et innskuddsbevis (CD), men dette er egentlig et lån fra kjøperen av CDen til banken som utsteder CDen.
Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) forsikrer innskudd (kontanter og CD-er) opp til $ 250 000 (hovedstol og renter) for hver kontoinnehaver i en føderalt forsikret institusjon. (For IRA-er kan det forsikrede beløpet være $ 250 000.) Disse beløpene dekker mangler på hver konto i hver enkelt bank. Hvis for eksempel Jones har en individuell konto i XYZ bank så vel som en felles konto med mannen sin, vil begge kontoene bli dekket separat. Videre, hvis hun har en FDIC-forsikret CD med nok en bank, vil CDen også bli dekket separat.
FDIC er et uavhengig byrå i den amerikanske regjeringen, men midlene kommer helt fra forsikringspremier betalt av medlemsbedrifter og inntektene på disse fondene. Imidlertid støttes FDIC av den amerikanske regjeringen. Siden opprettelsen i 1934 har det aldri vært tap av forsikrede midler til en innskyter av en mislykket institusjon.
Meglerkontoer og SIPC
Mens bankene for det meste handler med innskudd og lån, fungerer meglere i verdipapirmarkedene, først og fremst som formidlere. (Meglerfirmaer bruker også andre hatter, men vi vil begrense denne diskusjonen til deres mest forenklede funksjon i verdipapirmarkedene.) Hovedformålet deres er å kjøpe, selge og holde verdipapirer for sine kunder. I denne funksjonen er de sterkt regulert av Securities and Exchange Commission (SEC) og de forskjellige verdipapirmarkedene de opererer i. Noen av de viktigste forskriftene gjelder nettokapitalkrav, segregering og deponering av kundens eiendeler og journalføring for klientkontoer.
Securities Investor Protection Corporation (SIPC) ble opprettet av Kongressen i 1970, og i motsetning til FDIC er det verken et byrå eller et reguleringsorgan. I stedet er det finansiert av medlemmene, og dets primære formål er å returnere eiendeler, som vanligvis er verdipapirer, i tilfelle et meglerfirma svikter.
De fleste aksjer blir for eksempel faktisk ikke holdt i fysisk form hos et meglerfirma. De eies av SEC-godkjente depositarer eller tillitsselskaper. Oftest blir de holdt i elektronisk form av Depository Trust Company (DTC). Kjøp og salg av statsobligasjoner, for eksempel, er helt elektronisk og eierskapsregister blir faktisk holdt i statskassen. De gamle dagene med utstedelse av fysiske sertifikater for obligasjoner og / eller aksjer til enkeltpersoner kommer raskt til slutt fordi det er enklere og tryggere å holde disse verdipapirene i elektronisk form. Det letter også avvikling av handler blant meglerforetak når verdipapirer kjøpes og selges.
SIPC dekker mangler i kundekontoer opp til $ 500 000, inkludert $ 100 000 i kontanter. Denne dekningen starter bare når kundepapirer mangler når meglerfirmaet mislykkes. I tillegg opprettholder de fleste store meglerfirmaer tilleggsforsikring for mye mer enn 500 000 dollar forsikret av SIPC. Overskuddsdekningen som hvert meglerfirma opprettholder er forskjellig, så det er verdt å spørre om når du åpner en ny konto.
Advarsler til SIPC Insurance
Det er visse ting SIPC ikke dekker. I motsetning til FDIC, er det ikke dekningsdekning. Noen av tingene som ikke dekkes inkluderer:
- Enten den har tilleggsforsikring
Bunnlinjen
Forekomstene av store bank- og meglersvikt har vært små, og de siste tiårene har forekomster av SIPC-avviklinger vært få. Spesielt siden terrorangrepet på New York City 11. september 2001, har journalføringssystemer blitt mye mer sofistikerte og beskyttende oppsigelser mer vanlig. Imidlertid er muligheten for økonomisk fiasko fortsatt, og å gjøre grunnleggende undersøkelser om styrken til firmaet som eier eiendelene dine er en økonomisk forsvarlig praksis, enten det er en bank eller en megler.
