Eiendom er en av de best fungerende alternative aktivaklasser for investorer som ønsker å diversifisere porteføljen eller for alle som rett og slett ikke liker aksjemarkedets ustabile natur. I motsetning til hva man tror, trenger man ikke være ekstremt velstående for å ha interesser i eiendom.
Tidligere var investering i eiendommer, spesielt store kommersielle eiendommer, noe som bare var forbeholdt enkeltpersoner med høy nettoverdi (HNWI). Men økningen av online-crowdfunding-plattformer for eiendommer og børsnoterte investeringsforeninger for eiendommer (REIT) har gjort det mye enklere for den gjennomsnittlige investoren å få tilgang til eiendomsinvesteringer. Fundrise er en av de mange online-crowdfunding-markedsplassene der ute som har samlet relativt små pengesummer fra hverdagslige mennesker og brukt pengene til å hjelpe eiendomsutviklere med å finansiere prosjektene sine. Men er dette riktig type investering for deg? Fortsett å lese for å lære mer om denne plattformen og om den passer inn i investeringsstrategien og målene dine.
Viktige takeaways
- Fundrise er et online crowdfunding finansielt teknologiselskap som investerer i eiendomsmarkedet. Selskapet tilbyr en startplan for en minimumsinvestering på 500 dollar og tre kjerneplaner for et minimumsinvestering på 1 000 dollar. Funds investeringer returnerte 9, 11% til investorene i 2018, men belaster 1 % årlig i forhåndsavgift. Investerere bør huske at Fundrises tilbud er illikvide når de omsettes på det private markedet. Investering med Fundrise kan komme med høyere risiko fordi selskapet fremdeles er relativt nytt og fordi det ikke har erfaring med boligmarkedets problemer.
Hva er Fundrise?
Fundrise ble grunnlagt som en oppstart i 2012 av to brødre ved navn Benjamin og Dan Miller, og er et online crowdfunding-finansielt teknologiselskap som investerer i eiendomsmarkedet. Det var USAs første prosjekt for finansiering av eiendommer. I følge selskapets nettsted har Fundrise investert i mer enn 2 milliarder dollar eiendommer over hele USA. Crunchbase rapporterte at selskapet har samlet inn 55, 5 millioner dollar i fond fra november 2019.
Som enhver annen crowdfunding-plattform for eiendommer, er Fundrise utmerket for folk som ønsker å investere i eiendom, men ikke vil ha hodepine eller problemer som følger med å eie eiendom. I stedet gjør Fundrise all forskning og forsikring før du investerer i spesifikke eiendommer.
tilbud
Selskapets investeringstilbud omsettes ikke på det offentlige markedet, noe som betyr at de alle er private kjøretøyer i privatmarkedet. Disse inkluderer flere online REIT-er, eller som de kaller dem eREIT-er. Den første eREIT, Fundrise Real Estate Investment Trust, ble lansert 3. desember 2015. Selskapet fortsetter å lansere nye investeringsprodukter inkludert syv eREIT-er. Disse investerer både gjeld og egenkapital i en rekke forskjellige eiendomstyper inkludert næringseiendommer. Selskapets tre eFonder satte investorenes penger i utvikling og salg av boliger.
planer
Investeringene er rettet mot både akkrediterte og ikke-akkrediterte investorer. Akkrediterte investorer er de som har en nettoverdi på mer enn 1 million dollar - ikke inkludert verdien av hjemmet. Uakkrediterte investorer er gjennomsnittlige investorer. Fundrise tilbyr flere forskjellige porteføljealternativer:
- Starter: Dette er Fundrises mest grunnleggende plan. Investorer kan komme ut i markedet med en investering på minimum 500 dollar. Dette er et godt alternativ for alle som har litt penger å investere eller for alle som bare vil teste ut markedet. Investorer kan oppgradere til en kjerneplan uten kostnader når de når en investering på 1 000 dollar. Tilleggsinntekt: Denne kontoen hjelper investorer å sette pengene sine i kontantstrømmer eiendom. Det lover utbytte hvert kvartal med mindre påskjønnelse. Denne porteføljen har 52 aktive prosjekter fra november 2019. Denne planen, så vel som de neste tre, krever minimum 1 000 dollar investering. Balansert investering: Investorer som bruker denne planen kan dra fordel av eiendommer som genererer kontantstrøm og vekst. Det lover en kombinasjon av både utbytte og takknemlighet med 63 aktive prosjekter. Langsiktig vekst: Gjennom denne porteføljen kan investorer nå sine mål gjennom investering av eiendommer med høyt vekstpotensial. Investorer handler noe av utbytteinntekten for aksjeverdien. Den langsiktige vekstkontoen har 41 aktive prosjekter.
returer
Selv om selskapet har eksistert siden 2012 og den første eREIT ble lansert i 2015, er Fundrise fortsatt en relativt ny spiller. Men den årlige avkastningen kan være ganske spennende for investorene. Totalt sett returnerte Fundrises investeringer, ifølge nettstedet, 9, 11% til investorene i 2018. Sammenlign det med REIT-bransjen som i gjennomsnitt ga tilbake -4, 96% til investorene i 2018.
avgifter
Fordi Fundrise gjør all investering direkte, sparer det investorer penger på megler- og plasseringsgebyr. Men det krever et høyt kapitalforvaltningsgebyr på 0, 85% i tillegg til et rådgivningsgebyr på 0, 15% for ikke akkrediterte investorer for totalt 1%. Så for hver $ 1 000 belaster Fundrise investorene $ 10 hvert år - $ 8, 50 i forvaltningsgebyr og $ 1, 50 for rådgivningskostnader. Selskapet sier at det bruker avgiftene for driftsutgifter.
Selv om Fundrise eREIT kan virke som en veldig lovende investering, er den absolutt ikke for alle. Her er tre viktige ting å spørre deg selv når du bestemmer om en aksjepost i Fundrises eREIT er fornuftig i din investeringsportefølje.
Har du noe imot å investere i et illikvidt aktivum?
En av de viktigste forskjellene mellom Fundrises eREIT og en tradisjonell REIT er likviditetsnivået. Tradisjonelle REITs omsettes på en børs og får et merke til markedsverdiene (MTM) hvert minutt av en handelsdag. Dette gir investorer muligheten til å selge en del, eller alle, av REIT-ene deres innen et par minutter om nødvendig.
Fundrises eREIT er derimot ikke børsnotert og anses som illikvide eiendeler. Dette er investeringskjøretøyer som ikke lett kan selges eller omsettes for kontanter uten stort verdifall. Det kan være vanskelig å selge fordi det ikke er nok investorer som er villige til å kjøpe eiendelen. Som et resultat kan enheter bare innløses ved slutten av hvert kvartal. Dette kan bidra til å tvinge en investor til å ta en langsiktig stilling. Det kan også være et problem hvis en investor trenger øyeblikkelig tilgang til kontanter i en nødsituasjon.
Trenger du inntekten?
Føderal lov krever at alle REITs distribuerer ikke mindre enn 90% av sin årlige inntekt til andelseierne. Fundriss eREIT er ikke ekskludert fra dette kravet. Som et resultat har selskapet til hensikt å foreta en høy avkastning i kontanter ved slutten av hvert kvartal. Dette kan være bra for investorer som ønsker å lage en ekstra inntektsstrøm. Imidlertid er Fundrises tilbud kanskje ikke ideelle for investorer som ikke umiddelbart trenger investeringsinntekter. I motsetning til selskapsutbytte som beskattes til en lav sats, skattlegges REIT-utdelinger til normal inntektsskattesats. Dette er grunnen til at REIT ofte kalles skatteeffektive investeringer.
I noen tilfeller kan en investor ende med å realisere høyere netto avkastning og en lavere skatteregning ved å investere i en aksje som reinvesterer størstedelen av inntektene i stedet for å dele den ut til aksjonærene.
Hvor risikotolerant er du?
Før du investerer pengene dine, bør du utvikle risikoprofilen din. Din alder, inntekt og mål er viktige i hvor stor risiko du er villig til å ta. Fundrise kan love god avkastning, men det passer kanskje ikke for din investeringsportefølje hvis du anser at toleransen for risiko er lav eller ganske moderat. Fortsatt et relativt nytt selskap - og til tross for avkastningen - har Fundrise fortsatt en viss vekst å gå gjennom før han blir etablert.
En viktig ting å merke seg om selskapet og tilbudene. Selskapet oppstod etter finanskrisen, og har ingen erfaring med noen betydelig nedgang i økonomien, særlig knyttet til eiendoms- og boligmarkedene. Det er ikke noe å fortelle om hvordan investorer kan reagere på negative nyheter hvis de prøver å få inn andeler i selskapet på samme tid.
Fundrise har ennå ikke opplevd noen nedgang i bolig- og eiendomsmarkedene.
Sammenlignet med ledergruppene for børsnoterte REIT-er, mangler ledelsen av Fundrises eREIT mange års erfaring. I selskapets første tilbudsirkulær inngitt til Securities and Exchange Commission (SEC) ble det avslørt at eREITs opprinnelige lederteam besto av fire medlemmer, hvorav den eldste bare er 39 år gammel.
Avhengig av alder og overordnede mål, kan en investering i eREIT være verdt å spekulere. På den annen side kan det hende at andre investorer ikke føler seg komfortable med risikoen forbundet med arten av eREIT. Børsnoterte REIT-er kan være et mye mer passende alternativ for konservative investorer som pensjonister, som ønsker en pålitelig inntektsstrøm mens de beskytter hovedstolen.
Bunnlinjen
REITs og crowdfunding-plattformer for eiendommer har gjort det ekstremt enkelt for den gjennomsnittlige investoren å inkludere eiendomsinvesteringer i hans eller hennes portefølje. I likhet med tradisjonelle REITer gir Fundrises eREIT andelseierne muligheten til å dra nytte av inntektsgivende eiendommer. Mens eREits likner tradisjonelle REIT-er på denne måten, er det en rekke forskjeller mellom de to. Andeler i Fundrises eREIT kan bare innløses ved slutten av hvert kvartal. I tillegg kan eREIT være skatteeffektiv for unge investorer som kan ha mye mer nytte av å realisere kapitalgevinster i stedet for investeringsinntekter. Konservative investorer bør også være oppmerksom på at Fundrise er en relativt ny aktør i REIT-virksomheten, og som sådan kan være risikofyltere enn andre REIT-er på grunn av dets merittliste.
