Det er flere årsaker til at en person kan velge å kjøpe aksjefond i stedet for individuelle aksjer. De vanligste fordelene er at verdipapirfond tilbyr diversifisering, bekvemmelighet og lavere kostnader.
Mange eksperter er enige om at nesten alle fordelene ved diversifisering av aksjeporteføljen (fordelene ved å kjøpe en rekke forskjellige aksjer i selskaper som opererer i forskjellige sektorer) blir fullstendig realisert når en portefølje har rundt 20 aksjer fra selskaper som opererer i forskjellige bransjer. På det tidspunktet har en stor del av risikoen knyttet til investering blitt diversifisert bort. Den gjenværende risikoen anses å være systematisk risiko, eller markedsomfattende risiko. Siden de fleste meglerfirmaer belaster samme provisjon for en aksje eller 5000 aksjer, kan det være vanskelig for en investor som bare begynner å kjøpe inn 20 forskjellige aksjer.
Bekvemmeligheten med aksjefond er helt sikkert en av de viktigste grunnene til at investorer velger dem å gi aksjeandelen av porteføljen, i stedet for å kjøpe individuelle aksjer selv. Det er veldig tidkrevende å bestemme en porteføljes formueallokering, undersøke enkeltaksjer for å finne selskaper som er godt posisjonert for vekst og holde øye med markedene. Folk vier hele karrieren til aksjemarkedet, og mange ender fremdeles med å tape på investeringene sine. Selv om det å investere i et aksjefond absolutt ikke er noen garanti for at investeringene dine vil øke i verdi over tid, er det en måte å unngå noe av den kompliserte beslutningen som er involvert i å investere i aksjer.
Mange aksjefond som et sektorfond tilbyr investorer muligheten til å kjøpe seg inn i en spesifikk næring, eller kjøpe aksjer med en spesifikk vekststrategi som aggressivt vekstfond, eller verdsette investeringer i et verdifond. Hvis du vil spore det totale markedet, kan du kjøpe et indeksfond. Du kan diversifisere til aktivaklasser som ikke er egenkapital ved å kjøpe et obligasjonsfond, som bare investerer i fast inntekt.
Noen investorer synes at det er enklere å kjøpe noen få aksjer i et aksjefond som oppfyller de grunnleggende investeringskriteriene enn å finne ut hva selskapene fondet investerer i faktisk, og om det er investeringer av god kvalitet. De foretrekker å overlate forskningen og beslutningen til noen andre.
Endelig kan handelskostnadene til hyppige aksjehandel raskt legge opp for enkeltinvestorer. Gevinst som oppnås ved aksjens kursvurdering kan avbestilles ved kostnadene ved å fullføre et enkelt salg av en investors andeler i et gitt selskap. Investorer som handler mye, bør se på listen over meglere som krever lavere avgifter enn gjennomsnittet.
Med et aksjefond er kostnadene for handel fordelt på alle investorer i fondet, og reduserer dermed kostnadene per individ. Mange meglerfirmaer med full service tjener pengene sine på disse handelskostnadene, og meglerne som jobber for dem oppfordres til å handle sine klienters andeler med jevne mellomrom. Selv om rådene fra en megler kan hjelpe kunder med å ta kloke investeringsbeslutninger, opplever mange investorer at den økonomiske fordelen ved å ha en megler bare ikke rettferdiggjør kostnadene.
Det er viktig å huske at det også er ulemper med investeringer i aksjefond, så som med enhver beslutning, er det den beste måten å fortsette å utdanne deg selv og lære om hoveddelen av tilgjengelige alternativer.
De fleste meglere på nettet har screenings for aksjefond på sine nettsteder for å hjelpe deg med å finne verdipapirfondene som passer din portefølje. Du kan også søke etter midler som kan kjøpes uten å generere et transaksjonsgebyr, eller fond som krever lave administrasjonsgebyrer. Søkefunksjonen kan også la deg finne samfunnsansvarlige fond.
Et alternativ til aksjefond er børshandlede fond (ETF). Vi har samlet en liste over meglere som best tjener investorer som vil handle denne spesielle typen eiendel.
Rådgiver Insight
Joe Allaria, CFP®
CarsonAllaria Wealth Management, Carbon, IL
Et aksjefond vil gi diversifisering gjennom eksponering for et mangfold av aksjer. Årsaken som anbefales ved å eie en enkelt aksje er at å eie en individuell aksje vil føre til større risiko enn et aksjefond. Denne typen risiko er kjent som usystematisk risiko. Usystematisk risiko er risiko som kan diversifiseres mot. For eksempel, ved å eie bare en aksje, ville du bære selskapets risiko som kanskje ikke gjelder andre selskaper i samme markedssektor. Hva om deres administrerende direktør og utøvende team forlater uventet? Hva om en naturkatastrofe rammer et produksjonssenter som bremser produksjonen? Hva om inntjeningen er nede på grunn av en mangel i et produkt eller et søksmål? Dette er bare noen få eksempler på hva slags ting som kan skje med ett selskap, men det vil sannsynligvis ikke skje med alle selskaper på en gang.
Ja, det er også systematisk risiko, som er risiko du ikke kan diversifisere mot. Dette vil være likt markedsrisiko eller volatilitetsrisiko. Det må forstås at det er risiko forbundet med å investere i markedet. Hvis markedet som helhet synker i verdi, er det ikke noe som lett kan diversifiseres mot.
Derfor, hvis du ønsker å investere i enkeltaksjer, vil jeg anbefale å undersøke hvordan du kan samle din egen kurv med aksjer, slik at du ikke eier bare en aksje. Forsikre deg om at du er tilstrekkelig diversifisert mellom store og små selskaper, verdi- og vekstselskaper, innenlandske og internasjonale selskaper, og også mellom aksjer og obligasjoner, i henhold til din risikotoleranse. Det er her det kan være nyttig å oppsøke profesjonell hjelp når du konstruerer denne typen porteføljer. Denne typen forskning og porteføljekonstruksjon og -overvåking kan ta ganske lang tid.
Alternativet er å investere i et aksjefond for øyeblikkelig diversifisering… selvfølgelig er det en liste over ting du må være klar over når du velger aksjefond også. Gebyrer, investeringsfilosofi, belastning og ytelse er bare noen få komponenter å ta i betraktning når du vurderer verdipapirfond.
