Hvis du aldri har hørt om et "forhåndslån", er det en grunn til det. Begrepet refererer til tradisjonelle pantelån og brukes sjelden, bortsett fra i sammenligning med det polare motsatte, det "omvendte pantelånet." Så hvilken vei vil du gå? Om du går fremover eller omvendt, avhenger av hvor du er på dette punktet i livet ditt, personlig og økonomisk.
innhold
- Risiko i et fremtidig pantelån Risk i et omvendt pantelån
Før du går videre, bør det bemerkes at bare personer over 62 år er kvalifisert til å få et omvendt pantelån - og 62 er ung for å få et. Jo eldre du er, jo mer penger vil banken være villig til å låne ut til deg.
Når det er sagt, er både lån og pantelån i hovedsak store lån som bruker hjemmet ditt som sikkerhet - og det er store økonomiske forpliktelser. Et par kan bruke et enkelt hjem som sikkerhet to ganger i løpet av livet, og får først et forhåndslån ved kjøp og deretter, flere tiår senere, et omvendt pantelån. Slik fungerer det:
- Et ektepar, hver rundt 30 år gammel, kjøper et hjem med en liten forskuddsbetaling. De lover å betale pengene tilbake i små månedlige tilskudd av hovedstol pluss renter over en periode på år. Tretti år har tradisjonelt vært standarden. Mer enn 30 år senere bor det samme paret i samme hus og har betalt pantelånet fullt ut. Selv med de samlede trygdeytelsene og pensjonssparingen, er det vanskelig å få endene til å møtes, så de går for et omvendt pantelån. De vil ikke betale noe foran og få en månedlig sjekk for å supplere inntekten. Faktisk betaler de aldri pantelånet eller rentene og kostnadene som påløper gjennom årene. I fremtiden må imidlertid arvingene gjøre det, enten ved å selge familiens hjem eller med et engangsbeløp. (For mer, se Slik unngår du å overleve det omvendte lånet ditt)
Dette er enkle eksempler. Variasjonene er stort sett ubegrensede, men det er fallgruver å vurdere i hver. For eksempel:
Risiko i et fremoverlån
- Du kan få en bedre rente, og spare et betydelig beløp i renter over tid hvis du går på 15 år eller til og med et 10-årig pantelån. Det krever en viss grad av tillit til at inntektene og utgiftene dine vil holde seg jevn eller forbedre seg i årene som kommer. Du kan også vurdere å få det 30-årige pantelånet og betale ekstra når du kan. Det gjør at du kan piske bort gjelden din og redusere den samlede rentebetalingen uten byrden ved en høyere påkrevd betaling. Pantesystemet er basert på antakelsen om at eiendommer øker i verdi over tid. At truismen viste seg å være falsk da boligboblen sprakk i 2008 . Fra august 2017 var mer enn 5, 4 millioner amerikanske hjem - omtrent 9, 5% av alle boliger med pantelån - fremdeles "alvorlig under vann", ifølge en RealtyTrac-undersøkelse. Det betyr at eierne deres må fortsette å betale oppblåste boliglån eller betale bankene sine 25% eller mer over hjemmene deres vurderte verdi når de selger. Når vi snakket om å komme i trøbbel, ble det under boligboomen vanlig at huseiere fikk en "kredittlinje", ”Bruker hjemmet som sikkerhet, i tillegg til pantelån. Både huseiere og bankmenn deres antok at de store økningene i boligverdiene bare ville fortsette. Da bysten kom, satt huseiere fast ved å holde dobbeltgjelden, for pantelånet og kredittgrensen. I februar 2018 ga Attom Data Solutions ut sin amerikanske årsavslutning og undervannsrapport for 2017. Det avdekket at eiendommer under vann falt 0, 3% over året i fjerde kvartal 2017 til 9, 3%, den minste nedgangen i året over året i andelen av undervannseiendommer siden Attom begynte å spore i 2012.
Risiko i et omvendt pantelån
Som dette faktaside fra National Council on Aging viser, omvendte pantelån reguleres av den føderale regjeringen for å forhindre at rovviltfaglige långivere snarrer eldre borgere. (For mer, se regler for innhenting av et FHA omvendt pantelån .) Regjeringen kan imidlertid ikke hindre pensjonister i å lure seg selv. For eksempel:
- Huseiere som får et fast rente med omvendt pantelån får hele lånebeløpet ved oppgjør, uten begrensninger i bruken. Forventningen er at de vil betale ned sin utestående gjeld og bruke eventuelle gjenværende midler til å supplere andre inntektskilder. Fristelsene er åpenbare. Hvis en huseier går for et rentetrykk, kan pengene tas ut i et engangsbeløp, en månedlig livrente eller en kombinasjon av begge. Også den er helt fleksibel. Eventuelle penger som ikke blir tatt ut ved oppgjøret er tilgjengelige som en kredittgrense. Igjen lemper fristelsen. Den akkumulerte gjelden og renter på et omvendt pantelån, pluss kostnader, forfaller når pantelederen flytter, selger boligen eller dør. Det betyr at du eller arvingene dine må hoste opp en stor sum penger, på en eller annen måte, og raskt. Standard avdragsperiode er seks måneder.
Det er imidlertid en forbrukervennlig merknad i disse usikre tider: Det kan hende banken ikke krever en betaling som overstiger verdien av hjemmet. Banken inndriver tapet gjennom et forsikringsfond som var en av kostnadene ved det omvendte pantelånet. Enda bedre flyttet avdelingen for bolig og byutvikling, som fører tilsyn med det dominerende omvendte pantelånsprogrammet, høsten 2017 for å koble opp det forsikringsfondet.
Bunnlinjen
Hvis dette ser ut til å legge opp til mange risikoer, er det fortsatt den store belønningen å bo i et hjem du eier i en tid der få har råd til å betale ned alt penger. Både standardlån for fremover og det motsatte pantelånet gjør at mange av oss kan gjøre nettopp det, i to viktige faser av livene våre. Bevæpnet med fakta, og litt sunn fornuft om å bruke, kan du dra nytte av dem trygt. (For mer, se omvendt boliglån fallgruver .)
Fortsett å lese
Komplett guide til omvendt pantelån
Kvalifiserer du for et omvendt pantelån?
Omvendte pantetyper
Hvordan velge en omvendt pantebetalingsplan
Omvendt pantelån eller egenkapitallån?
5 Toppalternativer til et omvendt pantelån
5 tegn på et omvendt pantelån er en god idé
5 tegn på et omvendt pantelån er en dårlig idé
Hvordan unngå å overleve det omvendte pantelånet
En titt på regulering av omvendt pantelån
Regler for å få et FHA omvendt pantelån
Omvendt pantelån: Kan din enke (e) miste huset?
Vær forsiktig med disse omvendte prioritetslånene
Omvendt boliglån fallgruver
