Hva er katastrofeoverflødig gjenforsikring?
Overskytende gjenforsikring av katastrofe beskytter katastrofeforsikringsselskaper mot økonomisk ødeleggelse i tilfelle en storskala naturkatastrofe.
Forståelse av katastrofeoverflødig gjenforsikring
Overskytende gjenforsikring av katastrofe beskytter forsikringsselskaper mot de økonomiske risikoene som er forbundet med store katastrofale hendelser. Størrelsen og uforutsigbarheten av katastrofer tvinger forsikringsselskapene til å ta en enorm mengde risiko. Selv om katastrofale hendelser sjelden skjer, men når de skjer, har de en tendens til å dekke store geografiske områder og forårsake store mengder skade. Når et forsikringsselskap møter på et stort antall krav på en gang, kan tapene potensielt føre til at den begrenser ny virksomhet eller får den til å nekte å fornye eksisterende politikker, og begrense muligheten for å gjenopprette.
Forsikringsselskaper bruker gjenforsikring for å overføre noe av risikoen til en tredjepart i bytte for en del av premiene forsikringsgiveren mottar. Gjenforsikringspolicyer finnes i en rekke former. Overforsikring med gjenforsikring fastsetter en grense for beløpet forsikringsgiveren skal betale etter en katastrofe, noe som tilsvarer en egenandel i en vanlig forsikring. Forutsatt at det ikke finner sted noen katastrofer som fører til at et forsikringsselskap overskrider grensen deres over en varighet, kontakter reassurandøren ganske enkelt premier.
I den grad gjenforsikring gir en økonomisk backstop for et forsikringsselskaps potensielle tap, gjør nærværet det mulig for forsikringsselskapene å tegne mer politikk, noe som gjør dekningen mer omfattende og rimelig tilgjengelig.
Eksempel på 'Catastrophe Excess Reinsurance'
Selskaper som kjøper gjenforsikringspoliser, avgir premiene til reassurandøren. I tilfelle av overflødig gjenforsikring av katastrofe, bytter forsikringsselskapet premier for dekning av noen prosentandel av krav over en definert terskel. Et forsikringsselskap kan for eksempel sette en terskel på 1 million dollar for en naturkatastrofe som en orkan eller jordskjelv. Anta at en katastrofe pådro seg to millioner dollar i krav. En gjenforsikringskontrakt som dekker alle krav over terskelen, vil betale ut 1 million dollar. En gjenforsikringskontrakt for 50 prosent av kravene over terskelen vil betale 1, 5 millioner dollar. Selv om gjenforsikring kan dekke en prosentandel av krav over en terskel, utgjør den ikke proporsjonal dekning, noe som krever at reassurandørene må betale en prosentandel av kravene i bytte for andelen premier som er gitt til dem. Når vi vender tilbake til vårt eksempel, ville en katastrofe som pådro seg $ 800 000 for skade kreve reassurandøren ingenting.
Vær oppmerksom på at i motsetning til andre typer gjenforsikring, kan katastrofeoverskridende reassuransepolicyer ikke ha et hardt tak på beløpet som gjenforsikringsselskapet må betale ut i overskytende krav, og derfor kan gi mer nedsiderisiko for et gjenforsikringsselskap enn andre typer ordninger.
