Enkelte Vanguard rentefond har konsekvent overgått benchmarks og gir flere fordeler til investorer med deres lave gebyrer og andre kjennetegn: Vanguard High-Yield Tax-Exempt Fund Investor Shares (VWAHX), Vanguard High-Yield Corporate Fund Investor Shares (VWEHX) og Vanguard mellomfristede skattefrie fondsinvestorandeler (VWITX).
Selv om historisk ytelse ikke er en indikasjon på fremtidig ytelse, bør investorene fortsatt ta tidligere resultater mot viktige benchmarks. Vanguard rentefond utkonkurrenter gir eksponering for ulike obligasjoner, for eksempel langsiktige skattefrie kommunale obligasjoner og høyrent skattefrie obligasjoner. Disse tre Vanguard-rentefondene har lavt til moderat risikobelønningspotensiale og har overgått henholdsvis referanseporteføljen de siste tre årene, fem årene og i ett tilfelle de siste ti årene.
Vanguard aksjer med skattefritt fondsinvesteringsfond
Vanguard High-Yield Tax-Exempt Fund Investor Shares er et kommunalt obligasjonsfond som søker å gi et høyt, men likevel bærekraftig, inntektsnivå som er skattefritatt på føderalt nivå. Under normale markedsforhold investerer fondet minst 80% av sin totale nettoformue i kommunale obligasjoner av investeringsklasse bestemt av nasjonalt anerkjente ratingbyråer. Det er en minimum initial investering på $ 3000. Deretter belastes investorene med en årlig netto utgiftsgrad på 0, 19%, som er 80% lavere enn gjennomsnittlig andel av kommunale obligasjonsfond med lignende eierandel, ifølge Vanguard.
Vanguard High-Yield Tax-Exempt Fund's referanseindeks er BloomBarc Municipal Bond Index, som inkluderer de fleste skattemessige obligasjonslån som er utstedt av kommuner.
Vanguard High-Yield Corporate Fund Investorandeler
Vanguard High-Yield Corporate Fund Investor Shares er et obligasjonsfond som søker å gi et høyt inntektsnivå. Vanguard High-Yield Corporate Fund forvaltes av Wellington Management Company og krever en minimumsinvestering på $ 3000. Fondet krever en lav årlig utgiftsgrad på 0, 23%, noe som er 77% lavere enn tilsvarende selskapsobligasjonsfond, ifølge Vanguard.
Vanguard High-Yield Corporate Fund investerer minst 80% av sin totale nettoformue i bedriftsobligasjoner som er vurdert under Baa av Moody's eller har tilsvarende rangering fra et hvilket som helst uavhengig obligasjonsvurderingsbyrå. Dette er hovedsakelig høyrisiko, selskapsobligasjoner med høy avkastning, også kjent som "søppelobligasjoner." Fondets tilnærming prøver å gi jevn inntekt samtidig som tapet av hovedstol og mislighold minimeres.
Fondets referanseindeks er High Yield Corporate Composite Index.
Vanguard aksjer til midlertidig skattefrihet i fondet
Vanguard Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares er et kommunalt obligasjonsfond som søker å gi investorer et moderat, men bærekraftig nivå av føderalt skattefri fritak. Fondet forvaltes av Vanguard Fixed Income Group og belaster en årlig utgiftsgrad på 0, 19%, som er 75% lavere enn gjennomsnittlig utgiftsgrad for lignende kommunale obligasjonsfond, ifølge Vanguard. For å investere i dette fondet kreves en minimumsinvestering på $ 3000.
Under normale omstendigheter forventes fondet å opprettholde en dollari vektet gjennomsnittlig løpetid mellom seks og 12 år. Imidlertid investerer fondet typisk i investeringsgrad kommunale obligasjoner med en forutsigbar varighetsprofil mellom fem og seks år. I tillegg forventes det at fondet vil investere minst 75% av eierandelen i kommunale obligasjoner i de tre beste kredittratingskategoriene bestemt av nasjonalt anerkjente ratingorganisasjoner, for eksempel Moody's eller Standard og Poor's.
Fondets referanseindeks er BloomBarc 1-15 års kommunal indeks.
