Wells Fargo & Company (WFC) er den tredje største blant de fire pengesenterbankene "for store til å mislykkes". Bankgiganten gled fra nummer to på grunn av mange skandaler som rokker selskapet siden begynnelsen av 2018. Banken melder om inntekter i andre kvartal før åpningsklokka tirsdag 16. juli.
Wells Fargo stengte første halvår av 2019 på 46, 43 dollar den 28. juni, noe som ble et sentralt innspill til min egenutviklede analyse. Det eneste nivået som er igjen fra første halvår er det årlige risikofylte nivået, som synes utenfor rekkevidde på $ 63, 39. Det daglige diagrammet viser et "dødskors", men det ukentlige diagrammet har vært positivt siden uken 21. juni, da aksjen stengte på 46, 89 dollar. I utgangspunktet er Wells Fargo billig med et P / E-forhold på 10, 29 og et sjenerøst utbytte på 3, 80%, ifølge Macrotrends.
Analytikere forventer at banken vil bokføre inntjening per aksje (EPS) fra $ 1, 16 til 1, 18 dollar når den rapporterer om resultater tirsdag morgen. Da problemer kom fram, savnet banken EPS-estimater 13. juli 2018, og deretter igjen 12. oktober. Ting har forbedret seg i 2019, men aksjen nådde en topp på 52, 42 dollar 19. mars.
Salgsskandaler dukket opp i 2016, fulgt av problemer i flere forretningsenheter, inkludert bilforsikring, betalingstjenester på nettet og formuestyring. Nylig har banken gjenopplivet sin pantelånsvirksomhet, som skal være en pådriver for inntektene i andre kvartal. Pass på svakhet i boliglån så vel som kommersielle og industrielle utlån. Et annet drag kan være netto renteinntekter, gitt de lavere amerikanske statsrentene. Andre kostnader som forbedring av mobilbankapplikasjoner og advokatgebyr kan gi inntekter.
På lang sikt konsoliderer Wells Fargo-aksjen en nedgang i bjørnemarkedet på 35% fra det hele tiden intradaghøyde på $ 66, 31 satt i løpet av uken 2. februar 2018 til 26. laveste desember 43, 43 dollar. Aksjen er opp bare 2, 8% hittil i dag og er opp 10, 1% fra 26. desember lavt. Wells Fargo-aksjen satte sin høyde i 2019 på 52, 42 dollar 19. mars.
Det daglige diagrammet for Wells Fargo
Refinitiv XENITH
Det daglige diagrammet for Wells Fargo viser at aksjen har ligget under et "dødskors" siden 10. oktober, da det 50-dagers enkle glidende gjennomsnittet (SMA) skled under 200-dagers SMA for å indikere at lavere priser ligger foran. Investorer kunne ha solgt aksjen på sin 200-dagers SMA da den var 54, 91 dollar 3. desember.
Da aksjen satte sin 26 des. På $ 43, 02, ble den dagen en "nøkkel reversering" da avslutningen på $ 45, 59 var over 24 des høyde på $ 45, 10. Avslutningen på $ 46.08 den 31. desember var det første store innspillet til den proprietære analysen. Fortsatt i spill er det årlige risikonivået over diagrammet på $ 63, 29. Avslutningen på 47, 32 dollar den 28. juni var et annet viktig innspill til analysene mine. De horisontale linjene er verdinivået for juli på 43, 41 dollar og tredje kvartal og andre halvdel svinger på henholdsvis 47, 98 og 47, 99 dollar. 50-dagers og 200-dagers SMA-er ligger nå på henholdsvis 46, 37 dollar og 49, 07 dollar.
Det ukentlige diagrammet for Wells Fargo
Refinitiv XENITH
Det ukentlige diagrammet for Wells Fargo er positivt, med aksjen over det fem ukers modifiserte glidende gjennomsnittet av $ 46, 95. Aksjen er under sin 200-ukers SMA, eller "tilbakeføring til gjennomsnittet, " til 52, 39 dollar. Aksjen har vært under "reversering til gjennomsnittet" siden uken 7. desember. Den 12 x 3 x 3 ukentlige sakte stokastiske avlesningen ble avsluttet forrige uke på 50.11, opp fra 40.43 5. juli.
Handelsstrategi: Kjøp Wells Fargo-aksjer på svakhet til det månedlige verdinivået på $ 43, 41 og reduser kapitalandelen til 200-dagers og 200-ukers SMA til henholdsvis $ 49, 07 og $ 52, 39. Å bryte ut over kvartalsvise og halvårlige svinger på henholdsvis $ 47, 98 og $ 47, 99 er nøkkelen til en positiv reaksjon på inntjeningen.
Hvordan bruke mine verdinivåer og risikofylte nivåer: Verdinivået og risikofylt nivåene er basert på de ni siste ukentlige, månedlige, kvartalsvise, halvårlige og årlige stengingene. Det første nivået var basert på stengene 31. desember. Det opprinnelige årlige nivået er fortsatt i spill. Ukenivået endres hver uke. Månedlig nivå ble endret i slutten av hver måned, sist 28. juni. Kvartalsnivået ble også endret i slutten av juni.
Min teori er at ni års volatilitet mellom stenger er nok til å anta at alle mulige bullish eller bearish hendelser for aksjen er innarbeidet i. For å fange opp aksjekursvolatilitet, bør investorer kjøpe aksjer på svakhet til et verdinivå og redusere eierandeler på styrke til et risikabelt nivå. En pivot er et verdinivå eller risikofylt nivå som ble krenket innen dens tidshorisont. Pivoter fungerer som magneter som har stor sannsynlighet for å bli testet igjen før tidshorisonten utløper.
