Hva er den angitte årlige renten?
Den oppgitte årlige renten (SAR) er avkastningen på en investering (ROI) som uttrykkes som en prosentandel per år. Det er en enkel renteberegning som ikke gjør rede for noen sammenblanding som skjer gjennom året.
Den effektive årlige renten (EAR) står derimot for sammenblanding i løpet av året, som kan skje på daglig, månedlig eller kvartalsvis basis. Vanligvis vil den effektive årlige renten føre til høyere avkastning enn den oppgitte årlige renten på grunn av sammensetningen. Investorer kan sammenligne produkter og beregne hvilken type interesse som vil gi den mest gunstige avkastningen.
Viktige takeaways
- Den oppgitte årsrenten beskriver en årlig rentesats som ikke tar hensyn til effekten av sammenslåing i løpet av året. Effektive årlige renter tar hensyn til rentesammenslåing i løpet av året. Banker vil ofte vise hvilken rente som virker gunstigere, i henhold til finansielle produkt de selger.
Forstå den angitte årlige renten
Den oppgitte årlige avkastningen er den enkle årlige avkastningen som en bank gir deg på et lån. Denne renten tar ikke hensyn til effekten av sammensatte renter. Den effektive årlige renten er derimot et sentralt verktøy for å evaluere den virkelige avkastningen på en investering eller den sanne renten på et lån. Den effektive årsraten brukes ofte for å finne ut de beste økonomiske strategiene for mennesker eller organisasjoner.
Når bankene belaster renter, brukes ofte den oppgitte renten i stedet for den effektive årlige renten for å få forbrukerne til å tro at de betaler en lavere rente. For eksempel for et lån til en oppgitt rente på 30%, månedlig sammensatt, vil den effektive årlige renten være 34, 48%. I slike scenarier vil bankene vanligvis annonsere den oppgitte renten i stedet for den effektive renten.
For renter en bank betaler på en innskuddskonto, annonseres den effektive årskursen fordi den ser mer attraktiv ut. For eksempel for et innskudd til en oppgitt rente på 10% månedlig sammensatt, vil den effektive årlige renten være 10, 47%. Bankene vil annonsere den effektive årlige renten på 10, 47% fremfor den oppgitte renten på 10%.
Eksempel på oppgitt årlig rente
Et 10-årig innskuddsbevis (CD) med en oppgitt årlig rente på 10% vil tjene 1 000 dollar ved forfall. Hvis pengene ble plassert på en rentetjenende sparekonto som betalte 10% sammensatt månedlig, vil kontoen tjene renter til en rente på 0, 833% hver måned (10% delt på 12 måneder; 10/12 = 0, 833). I løpet av året vil denne kontoen tjene $ 1 047, 13 i renter, til en effektiv årlig rente på 10, 47%, noe som er betydelig høyere enn avkastningen på den 10% oppgitte årlige renten for innskuddsbeviset.
Beregning av effektiv årskurs
Sammensatt interesse er et av de grunnleggende prinsippene for finans. Konseptet sies å ha sin opprinnelse i 1600-tallets Italia. Ofte beskrevet som "renter på renter", gir sammensatte renter en sum til å vokse til en raskere rente enn enkel rente eller gå med en oppgitt årlig rente - da dette bare beregnes på hovedbeløpet som angitt ovenfor.
Den nøyaktige formelen for beregning av sammensatte renter på den effektive årsrenten er:
Effektiv årlig renteformel. Investopedia
(Hvor i = nominell årlig rente prosentvis, og n = antall sammensatte perioder.)
Beregne SAR og EAR i Excel
Excel er et vanlig verktøy for beregning av sammensatte renter. En metode er å multiplisere hvert års nye balanse med renten. Anta for eksempel at du setter inn $ 1000 på en sparekonto med en rente på 4% som sammensettes årlig, og at du vil beregne saldoen på fem år.
I Microsoft Excel skriver du inn "År" i celle A1 og "Balanse" i celle B1. Skriv år 0 til 5 inn i cellene A2 til og med A7. Saldoen for år 0 er $ 1000, så du vil oppgi "1000" i celle B2. Deretter skriver du inn "= B2 * 1.05" i celle B3. Skriv deretter inn "= B3 * 1.05" i celle B4 og fortsett å gjøre dette til du kommer til celle B7. I celle B7 er beregningen "= B6 * 1.05."
Til slutt er den beregnede verdien i celle B7, $ 1.216.65, saldoen på sparekontoen din etter fem år. For å finne den sammensatte renteverdien, trekker du $ 1.000 fra $ 1.216.65; Dette gir deg en verdi på $ 216, 65.
