Å overføre en saldo fra et kredittkort med høyere rente til et med lavere renter, kan være en fin måte å spare penger og komme raskere ut av gjeld. Det kan også være en fin måte å komme inn på enda mer gjeld og gjøre en dårlig økonomisk situasjon verre. Enda mer forvirrende: et tilbud om saldooverføring kan øke begge situasjoner.
Før du søker om et nytt kort med lavere pris
Finn først ut om alle som er godkjent for kortet, får 0% -renten, eller om satsen er avhengig av kreditt. Det kan være lurt å hoppe over sistnevnte tilbud, siden du ikke vet hvilken pris du vil kvalifisere deg til før du søker. Hvorfor gi deg selv fristelsen til mer tilgjengelig kreditt hvis du ikke en gang kan bruke det nye kortet for å senke renten?
Viktige takeaways
- Å overføre en saldo fra et kredittkort med høyere rente til et med lavere rente, kan være en fin måte å spare penger og komme raskere ut av gjeld. Avhengig av avtalen og gebyrene, kan det ikke hende at du overfører en saldo du sparer nok penger til å være verdt bryet. Etter å ha overført saldoen fra kort med høyere rente til kort med lavere interesse, kan du tenke på om du bør lukke kortkonto med høyere interesse.
La oss si at du får det nye kortet med en lavere rente - eller bare vil flytte en saldo til et kort med lavere rente du allerede har. Test ut disse fordeler og ulemper før du gjør en balanseoverføring.
Vil det spare deg for penger?
Å betale mindre renter på kredittkortgjelden din vil selvfølgelig spare penger. Men avhengig av avtale og avgifter sparer det kanskje ikke nok til å være verdt bryet. Før du hopper, gjør du regnestykket.
Si at du har en saldo på $ 3000 med en årlig prosentsats på 30%. Det betyr at du for tiden betaler $ 900 i året i renter. Noen ganger kan du finne en kampanje uten saldooverføringsgebyr og en introduksjonsperiode på 0%, men la oss anta at du må betale et saldo på 3% saldooverføring, noe som er vanlig. I dette tilfellet vil det koste deg $ 90 for å overføre saldoen din på $ 3000. Å overføre saldoen til et kort med 27% april betyr at du betaler $ 810 i renter i året; legge til $ 90 saldo overføringsgebyr, og du vil omtrent pause selv etter et år.
Konklusjon: I dette eksemplet må du lete etter en avtale der april er mindre enn 27% for å komme foran. Ikke glem å legge inn tidsrammen i ligningen: Å overføre en balanse er ikke verdt bryet med mindre du sparer en meningsfull sum penger. En gratis online overføringskalkulator vil hjelpe deg å gjøre regnestykket med dollarbeløpene og rentene som er spesifikke for din situasjon.
Hvilket blir deg ute av gjeld raskere?
Du kan også bruke en lavere rente for å betale ned gjelden raskere. Anta at du har råd til å sette 300 dollar i måneden mot å betale ned saldoen på 3000 dollar. Slik ser den prosessen ut på to forskjellige renter:
Scenario nr. 1
- Total gjeld: $ 3000 Renter: 30% Gjeldsbetaling: $ 300 / mo. Mynt for å få gjeldsfri: 12 Total betalt rente: $ 496, 01
Scenario nr. 2
- Total gjeld: $ 3000 Renter: 15% Gjeldsbetaling: $ 300 / mo.Måned for å få gjeldsfri: 11 Totalt betalt rente: $ 225, 10
Konklusjon: Scenario nr. 2 får deg ut av gjeld en måned før sammenlignet med scenario nr. 1 (og det sparer deg 270, 91 dollar i prosessen). En gratis online kalkulator for gjeldsbetalingsgjeld kan hjelpe deg å se hvor lang tid det vil ta å komme ut av kredittkortgjeld med de månedlige innbetalingene og rentene som gjelder din situasjon.
Bør du beholde ditt gamle kort?
Etter å ha overført saldoen fra kortet med høyere interesse til kortet med lavere interesse, bør du tenke på hva du skal gjøre med kortet med høyere interesse. En tankegang mener at du bør lukke det kortet for å unngå fristelsen til å ha den ekstra kredittgrensen tilgjengelig. Hvis den ikke er der, må du finne mer kreative måter å dekke utgiftene dine og tenke nøye gjennom hvilke kjøp som virkelig er nødvendige.
Gjør regnestykket for å forsikre deg om at du kommer foran hvis du overfører kredittkortsaldo til et nytt selskap, gitt overføringsgebyr og den nye årlige prosentsatsen.
Imidlertid kan dette trekket være dårlig for din kredittscore. Hvis du søker om et nytt kredittkort, kan du allerede kreditere poengsummen på kort sikt. Og hvis du lukker en gammel, kan det også påvirke kredittpoengsummen din. For det første vil det å ha ett færre kort redusere den totale tilgjengelige kreditten (ellers kjent som kredittutnyttelsesgraden), noe som kan ha en negativ innvirkning på kredittpoengene, spesielt hvis du bruker en høy prosentandel av din tilgjengelige kreditt. Hvis det er et av de eldste kortene dine, vil du også forkorte kredittloggen.
Konklusjon: Hvis målet ditt er å komme ut av gjeld, bør din første prioritet være å ta avgjørelser som hjelper deg å nå dette målet. Hvis du kan mønstre viljestyrken, må du beholde det eldre kredittkortet, men ikke belaste noe - selv om du trenger å låse det i en skuff eller midlertidig gi det til noen andre for sikkerhetsoppbevaring. Hvis du ikke tror at du kan unngå å bruke den kreditten, lukker du kontoen.
Unntak: Hvis du søker om pantelån i nærmeste fremtid, ikke risikere å senke poengsummen din ved å enten åpne et nytt kort eller lukke et kort med høyere interesse. I stedet for å spille kredittkortbalanseoverføringsspillet, fokuserer du på å betale ned gjeld med høyere renter før lavere rente.
Hvordan skal du bruke det nye kortet?
Tenk nøye på hvor mye ny fristelse du kan tåle før du legger til kredittgrensen. Kortet du skal være mest forsiktig med er det nye.
For å dra nytte av et lavt tilbud for apr-saldooverføringstilbud, bør du unngå å kjøpe nye kjøp med kortet du har overført saldoen til. Siden den allerede har den balanseoverføringsgjelden, tilbyr den sannsynligvis ingen avdragsfri periode på nye kjøp; du ikke vil begynne å samle mer interesse.
Konklusjon: Sørg for å utføre alle minimum månedlige utbetalinger i tide på både kortet du overfører saldoen fra og kortet du overfører det til. Du ønsker ikke å bli truffet med noen sene avgifter. Det som er verre, hvis du betaler for sent på det nye kortet ditt, vil du vanligvis miste kampanjeprisen og sitte fast med å betale en straff apr som kan være helt opp til 29, 99%. For å være på den sikre siden, se etter et kort uten straff apr, for eksempel Citi Simplicity, Chase Slate eller Discover it-kortet.
Til slutt, hold oversikt over datoen da 0% -renten utløper. Ikke forvent en påminnelse fra kredittkortselskapet - det banker på at du mangler fristen, så du må betale renter på saldoen din.
Bunnlinjen
Overføring av kredittkortbalanse bør være et verktøy for å hjelpe deg med å komme ut av gjeld raskere, ikke en måte å minimere realiteten til gjelden din ved å gjøre betalingene mindre i noen måneder. Hvis du overfører en kredittkortsaldo av riktig grunn, forstår det med små bokstaver, gjør regnestykket før du søker for å forsikre deg om at du kommer frem, og lager en tilbakebetalingsplan du kan holde fast ved, en balanseoverføring kan hjelpe deg med å komme deg ut av gjeld raskere og bruke mindre penger på renter.
