Hva er en porteføljeplan?
En porteføljeplan er en overordnet strategi som guider de daglige beslutningene om investering på lang sikt. Porteføljeplanlegging tar blant annet hensyn til investorens mål og toleranse for risiko.
En porteføljeplan veileder investeringsbeslutningene til store pensjonsfond og enkeltpersoner med høy nettoverdi, men prinsippene kan tilpasses for bruk av enhver enkeltperson eller familie som er opptatt av å spare til fremtidige behov og mål.
Forstå porteføljeplanen
En porteføljeplan er en blåkopi for å velge investeringer som stave ut investorens mål og forventninger samt risikotoleranse. Andre faktorer kan inkludere personens investeringshorisont, potensielle likviditetsbehov og skattetrykk.
Viktige takeaways
- En porteføljeplan er en overordnet strategi som guider de daglige beslutningene om investering. Planen spesifiserer blandingen av investeringer, fra veldig konservativ til veldig risikofylt, som mest sannsynlig vil få investoren til spesifikke økonomiske mål. Risktoleranse er en nøkkelvurdering i en porteføljeplan.
Dette er blant faktorene som bestemmer planens fordeling mellom eiendeler som har ulik grad av potensiell fortjeneste og risiko.
For eksempel kan et par i 40-årene med barn som nærmer seg høgskolealder ikke risikere å investere mesteparten av pengene sine i såkalte aggressive aksjefond som kan lide bratte tap akkurat når pengene er mest nødvendig. Men med pensjonisttilværelse fremover, vil de kanskje ha noen av pengene sine i det aggressive fondet mens de fleste er investert i relativt konservative valg. Det samme paret, når de fyller 70-årene, vil kanskje ha mesteparten av pengene sine i inntektsgivende investeringer som bidrar til deres månedlige pensjonsinntekt.
Dette er grunnlaget for porteføljetildeling, en bestemmelse av de korte og langsiktige målene og behovene til en investor og hvilke investeringer som mest sannsynlig vil få dem dit.
Andre hensyn
En profesjonell porteføljeplan inneholder også retningslinjer for å ansette og skyte av uten penger forvaltere, en beslutnings- eller styringsstruktur, og en indikasjon på hvor ofte planen skal gjennomgås.
Er du risikotolerant eller risikovillig? Svaret er nøkkelen til porteføljeplanen din, og den kan endres over tid.
For investorer som jobber på vegne av mottakere eller givere, er en solid porteføljeplan et godt risikostyringsverktøy. Den fungerer som en sjekkliste for å sikre forsvarlige investeringer og kan bidra til å beskytte investorer mot søksmål som hevder brudd på tillitsplikt ved store tap.
Lage en porteføljeplan
En individuell investor kan konstruere en porteføljeplan alene eller ved hjelp av en profesjonell investeringsrådgiver.
En sterk plan inkluderer en erklæring om formål, en beslutningsstruktur, investeringsfilosofi, investeringsmål, investeringsstrategi, risikofilosofi og toleranse, og en porteføljeovervåkingsprosess.
Virkelighetseksempel på en porteføljeplan
Alle faktorene oppført ovenfor finner du i investeringspolitikken til Contra Costa County Ansattes Pensjonistforening. Dette er et stort pensjonsfond som investerer milliarder av dollar på vegne av mottakerne, de ansatte og pensjonister fra offentlige tjenestejobber i dette fylket i California.
