Akkurat som Herbalife Ltd. (HLF) endelig feirer seieren i det over fem år lange slaget med milliardær hedgefondsjef Bill Ackman, antyder en historie fra CNBC at kampen ble tatt mer seriøst av det Los Angeles-baserte flernivået -markedsføringsfirma enn noen gang forventet.
Ackman og firmaet hans, Pershing Square Capital Management, utbrøt kostholdstilskudsselskapet tilbake i desember 2012, og satset hele 1 milliard dollar mot Herbalife med den begrunnelse at det var en ulovlig pyramideordning som byttet ut lavinntektsfolk og minoritetsgrupper. Andeler av HLF falt i begynnelsen, og forlot firmaet og administrerende direktør Michael Johnson.
I følge et utdrag fra den kommende boken "When the Wolves Bite: Two Billionaires, One Company and an Epic Wall Street Battle" av Scott Wapner, sitert av CNBC, beordret Johnson en topphemmelig rapport om fienden hans. 30-siders opparbeidelse ble levert til administrerende direktør våren 2014 og leste som "noe ut av en spionroman, " skrev Wapner. Den dyptgående psykologiske profilen på Ackman, med tittelen "Foreløpig rapport om Bill Ackman, " ble bestilt av Jana Monroe, Herbalifes visepresident for global sikkerhet og ble utarbeidet av Dr. Park Dietz, en av de ledende rettsmedisinske psykiatere i USA. Dokumentet, som "den typen FBI kan gjøre når de jager en herdet kriminell", var ment å "komme inn i hodet til Ackman", for å bedre forstå hans beleiring mot Herbalife og finne ut hvilke sannsynlige trekk han ville, slik at selskapet "kunne være forebyggende snarere enn reaktiv."
Psykologisk profilering
Av de tidlige "kritiske funnene" av rapporten ga Monroe, som hadde 30 års erfaring med rettshåndhevelse, indikert at Ackman var i den "i lang tid." Utøvende direktør i Herbalife hadde tilbrakt to tiår med FBI, fem av dem med den serielle kriminalitetsenheten som ble kalt Nasjonalt senter for analyse av voldelig kriminalitet. Dokumentet, som tok omtrent seks uker å forberede og koste Herbalife 100 000 dollar, rev i stykker Wall Street-investoren på flere titalls sider, som en mann som "aggressiv og konkurrerende i alle ting" som "begjærer tilknytning til andre 'spesielle mennesker' og institusjoner."
Dietz tvilte på integriteten til Ackmans filantropiske innsats, og antydet at han så på Herbalife som et "mål som ga ham potensialet til å høste gevinst for sine investorer, mens han så ut til å være en korsfarer for de nedstemte."
Ved siden av å hjelpe Herbalife med å forstå Ackman, rådet rapporten også selskapet om hvordan man navigerer i et potensielt forhold til kortselgeren. Under "Strategiske prioriteringer", rådet Dietz Herbalife om "å åpne en dør til ekte allianse", der grunnreglene bør "forhandles tett."
Icahns involvering
Rapporten anbefalte å bruke "Ackmans svært offentlige kampanje for hva det er: en mulighet til å fortelle verden om (selskapet), " og foreslo å doble ned på en positiv fortelling rundt Johnson. "DETTE er den gode fyren… Formidle sin energi, entusiasme og visjon for Herbalife, " leste rapporten.
Handelen til $ 103, 04 på fredagens slutt, reflekterer HLF-aksjen en om lag 130% gevinst fra en pris på rundt $ 45 da Pershing Square først avslørte sin innsats mot selskapet. På fly med CNBC tidligere i år kunngjorde Ackman slutten på firmaets korte mot HLF og hans strid med Carl Icahn, en mester og storinvestor i det flernivåmarkedsførende firmaet og en tidligere "spesialrådgiver" for president Trump. Mange på gaten har sett på nyhetene som en mulighet til å kjøpe HLF, ved å sende aksjen opp 51, 2% hittil i dag (YTD), noe som bedre enn S&P 500s 0, 1% tap i samme periode.
